【隊長隨筆】 簡介數隻機構投資者關注的AI概念股

自從ChatGPT技術突破，以及NVIDIA公佈業績後，人工智能概念股，備受機構投資者關注。

除了廣為人知的AMD、NVDA、微軟(MSFT)以及台積電(TSM)外，環球機構投資者也在關注以下名氣稍遜，但走勢不俗的相關股份。

記憶體方面，SK Hynix 和 Samsung 在最近的業績電話會議中表示，AI伺服器的需求強勁，尤其高頻寬(HBM)記憶體。

目前，SK Hynix在HBM3上市佔率100%，但預計Samsung將於2023年下半年增產。行業分析顯示，HBM3每位元均價比DDR4高6.5倍，而DDR5則高27%(隨供應改善，兩者溢價都將縮減)。

分析師Nick Gaudois估計的基本情境中，到2025年，生成式AI伺服器帶來的額外DRAM需求，將佔總DRAM產業位元總需求的4.1 %；而最佳情境則為6.3%。

ABF載板方面，日本供應商，特別是Ibiden(挹斐電株式會社，日股交易編號：4062)，應在AI用進階GPU供應上佔領導地位。行業分析顯示，Nvidia A100/H100的ABF載板，均價ASP分別為100、150美元。到2025年，收入遞增幅度可能介乎3.2%(基本情境)，到4.9%(最佳情境)之間。

測試機台方面，Advantest(美股OTC：ATEYY/日股交易編號：6857)在GPU加速器的測試器，市佔率為100%。某投資銀行視Advantest為日本半導體設備製造板塊中的首選。

此外台股Wistron Corp(台股交易編號：3231)和新加坡公司Amkor(美股交易編號：AMKR)也備受一眾基金密切關注中。